ก่อนหน้านี้ตลาดหุ้นไทยเทรดด้วยความหวังยืนหยัดเหนือ 1,800 จุด หลังจากขึ้นแข็งแกร่งไปทดสอบและยืนเหนือ 1,800 จุด (เป็นหลักแนวต้านเชิงจิตวิทยา) จากนั้น SET Index ก็เริ่มปรับตัวลงโดยลงติดต่อกันมาเป็นสัปดาห์ที่ 4 ปัจจัยกดดันหลักๆ มาจากต่างประเทศ เริ่มตั้งแต่สหรัฐฯ ตัดสินใจใช้กำแพงภาษีเหล็กและอะลูมิเนียมกับ EU แคนนาดา และ เม็กซิโก มีผลตั้งแต่ 1 มิ.ย. เป็นต้นไป, การเมืองยุโรป บวกกับแรงขายจากต่างชาติที่ยังเป็นปัจจัยเล็กๆ ที่ยังกดดันตลาดหุ้นไทย แรงขายต่างชาติตั้งแต่ต้นปี - วันที่ 4 มิ.ย. 61 ต่างชาติขายสุทธิ -131,391.74 ล้านบาท หลายคนสงสัยว่าต่างชาติเอาอะไรมาขาย ? เราจึงได้รวบรวมข้อมูลมูลค่าการซื้อขายต่างชาติย้อนหลัง 10 ปี เป็นอย่างไร ? มาดูกันเลย... จะเห็นได้ว่าหากมองมูลค่าการซื้อขาย 10 ปี ย้อนหลัง ต่างชาติจะขายสุทธิมากกว่า!! ...แต่เริ่มมีสัญญาณบวกต่างชาติเริ่มกลับมา Long Index หลังจาก Short มาอย่างต่อเนื่อง คาดเป็นสัญญาณบวกต่อตลาดหุ้นไทย ถ้าอีก 2 เดือน (เดือน มิ.ย. - ก.ค.) แรงขายต่างชาติน้อยลง ...หยุดขายและเริ่มกลับมาซื้อ เพื่อดักผลตอบแทนเงินปันผลระหว่างกาลของหุ้นไทยในเดือน ส.ค.

ประกาศหุ้นเข้า - ออก SET50 ...เป็นอีกหนึ่งปัจจัยที่น่าติดตาม!!

มาจับตาหุ้นที่คาดว่าจะเข้า SET50 จะมีการคำนวณและประกาศปีละ 2 ครั้ง ทุกๆ รอบเดือน มิ.ย. และ ธ.ค. โดยหลักทรัพย์ทั้งหมดที่อยู่ใน SET50 มีมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (Market Cap) ที่ 11,620,342.54 (ข้อมูล ณ วันที่ 4 มิ.ย. 61) คิดเป็น 66% ของมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาดทั้งหมด  ...ดัชนีราคา SET50 Index และ SET100 Index นำไปใช้ในการอ้างอิงสำหรับกองทุนรวมดัชนีที่มีการลงทุนเลียนแบบดัชนีอ้างอิง (ฺBenchmark) เนื่องจากกองทุนประเภทนี้จะเน้นการสร้างผลตอบแทนให้ใกล้เคียงกับดัชนี โดยดัชนีอ้างอิงที่มักใช้กันคือ SET50 หรือ SET100 Index นอกจากนี้ ยังนำไปใช้ในการอ้างอิงเพื่อออก DW หรือ Futures Option และเป็นเครื่องชี้วัดผลตอบแทนของพอร์ตการลงทุนโดยเปรียบเทียบระหว่างดัชนี SET50, SET100 กับพอร์ตของนักลงทุน

มีหลักเกณฑ์อะไรที่ใช้คัดหุ้นเข้า - ออก!!

SET50 และ SET100 เป็นการคัดเลือกหุ้นที่มีมูลค่าตามราคาตลาด (Market Cap) สูง และมีสภาพคล่องในการซื้อขายอย่างสม่ำเสมอ เกณฑ์ในการคัดเลือกของหลักทรัพย์ที่จะอยู่ใน SET50 และ SET100 มีดังนี้...

• คำนวณแบบถ่วงน้ำหนักด้วยมูลค่าหลักทรัพย์ตามราคาตลาด (Market Capitalization Weight)
• ไม่นำหลักทรัพย์ที่ถูกขึ้นเครื่องหมาย SP เกิน 20 วันมารวมในการคำนวณ
• มีสัดส่วนผู้ถือหลักทรัพย์รายย่อย (Free-float) ไม่น้อยกว่าร้อยละ 20 ของทุนชำระแล้ว
• SET50 คำนวณโดยใช้หุ้นสามัญจดทะเบียนที่ผ่านการคัดเลือก 50 อันดับแรก
• SET100 คำนวณโดยใช้หุ้นสามัญจดทะเบียนที่ผ่านการคัดเลือก 100 อันดับแรก

...การคำนวณหุ้นเข้า - ออก SET50 และ SET100 จึงส่งผลให้ ราคาหุ้นมักมีการปรับตัวขึ้น/ลง ในระยะสั้น จากมุมมองของนักลงทุนเชื่อว่าหุ้นตัวไหนที่ถูกปรับออกนั้นจะมีแรงขายจากหุ้นตัวนั้นๆ ออกมา ในทางกลับกัน...หุ้นตัวไหนที่ถูกเพิ่มก็จะมีแรงซื้อหุ้นตัวนั้นๆ ส่งผลให้ราคาปรับขึ้น รวมทั้งการปรับพอร์ตของกองทุนที่อ้างอิงผลตอบแทนกับดัชนี SET50

BLS Research คาดรายชื่อหุ้นเข้า - ออก SET50

คาดหุ้นที่จะเข้า SET50 รอบนี้ 7 บริษัท ได้แก่...

• BGRIM บริษัท บี.กริม เพาเวอร์ จำกัด (มหาชน)
• BLA บริษัท กรุงเทพประกันชีวิต จำกัด (มหาชน)
• DELTA บริษัทเดลต้า อีเลคโทรนิคส์ (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน)
• ESSO บริษัท เอสโซ่ (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน)
• GLOW บริษัท โกลว์ พลังงาน จำกัด (มหาชน)
• KTC บริษัท บัตรกรุงไทย จำกัด (มหาชน)
• TOA บริษัท ทีโอเอ เพ้นท์ (ประเทศไทย) จำกัด (มหาชน)

คาดหุ้นที่จะออก SET50 รอบนี้ 7 บริษัท ได้แก่...

• BCP บริษัท บางจาก คอร์ปอเรชั่น จำกัด (มหาชน)
• CBG บริษัท คาราบาวกรุ๊ป จำกัด (มหาชน)
• KCE บริษัท เคซีอี อีเลคโทรนิคส์ จำกัด (มหาชน)
• KKP ธนาคารเกียรตินาคิน จำกัด (มหาชน)
• PSH บริษัท พฤกษา โฮลดิ้ง จำกัด (มหาชน)
• TPIPP บริษัท ทีพีไอ โพลีน เพาเวอร์ จำกัด (มหาชน)
• WHA บริษัท ดับบลิวเอชเอ คอร์ปอเรชั่น จำกัด (มหาชน)

ส่งผลให้ราคาหุ้นที่ถูกปรับ เข้า/ออก จะผันผวนขึ้นลงในระยะสั้นๆ

วิเคราะห์หุ้นเข้า SET50 แบบรายตัว!!

แหล่งข้อมูลอ้างอิง : บทวิเคราะห์หลักทรัพย์บัวหลวง

สำหรับลูกค้าหลักทรัพย์บัวหลวงสามารถอ่านบทวิเคราะห์ฉบับเต็มกันได้เลย!! วิธีการเข้าอ่านบทวิเคราะห์ คลิกที่นี่

อย่างไรก็ตาม ข้อมูลที่เป็นทางการในการปรับรายชื่อหลักทรัพย์ สำหรับคำนวณดัชนีกลุ่ม SET50 ของตลาดหลักทรัพย์แห่งประเทศไทย คาดว่าจะประกาศออกมาในช่วงกลางเดือน มิถุนายน  ….โปรดติดตามกันต่อ หากมีข้อมูลเพิ่มเติม เราจะมา Update ให้ทราบนะคะ